(1) Optiuni: acea parte din prima unei optiuni care reflecta cu cat trebuie sa creasca (in cazul unei optiuni call) sau sa scada (in cazul unei optiuni put) pretul de piata al activului de baza pentru ca acel contract sa atinga pragul de rentabilitate in timpul ramas pana la expirarea contractului. Prin urmare, cu cat este mai mare perioada de timp pana la scadenta, cu atat valoarea de timp a optiunii este mai mare. Valoarea de timp si valoarea intrinseca alcatuiesc prima optiunii. (2) Actiuni: diferenta dintre pretul la care o companie este preluata si pretul de dinainte de preluare. De exemplu, daca compania XYZ urmeaza sa fie preluata, peste doua luni, la 30$ per actiune atunci este posibil ca actiunile XYZ sa se tranzactioneze in prezent la 28,50$. Diferenta de 1,50$ reprezinta costul pe care cei care detin actiuni XYZ trebuie sa-l suporte daca doresc sa astepte doua luni pentru a obtine 30$ per actiune.
